Canh tác năng suất: Có còn đáng làm vào năm 2024 không?

Canh tác năng suất là gì? Những gì bạn cần biết

Canh tác năng suất  là một thuật ngữ được sử dụng trong tài chính phi tập trung (DeFi) để mô tả các chiến lược đầu tư giúp tăng lợi nhuận từ vốn tiền điện tử.

Các nhà đầu tư hoặc nông dân đưa tài sản tiền điện tử của họ hoạt động trên nền tảng DeFi để kiếm lợi nhuận, di chuyển các token xung quanh để tối đa hóa lợi nhuận đó. Họ có thể mở rộng hơn nữa khả năng sinh lời của mình bằng cách nhận token nội bộ như một phần thưởng cho việc cung cấp tính thanh khoản, trong khi đòn bẩy cho phép sử dụng vốn vay để tăng tổng số vốn sẵn có nhằm kiếm được lợi nhuận.

Canh tác năng suất lần đầu tiên trở nên phổ biến cách đây vài năm và mặc dù các điều kiện đã thay đổi kể từ đó, nó vẫn có thể mang lại một cách hữu ích để kiếm thu nhập thụ động khi nắm giữ tài sản tiền điện tử.

Định nghĩa canh tác năng suất

Canh tác năng suất, như tên gọi của nó, có nghĩa là đưa vốn vào hoạt động để kiếm được lợi nhuận.

Những người nắm giữ tiền điện tử tham gia canh tác năng suất được gọi là nông dân và mục tiêu của họ là tối đa hóa quy mô lợi nhuận, lưu ý đến môi trường DeFi thay đổi liên tục và tính biến động cao của nó.

Để tiếp tục đầu tư sinh lợi nhất có thể, những người nông dân năng suất sẽ chuyển tiền giữa các nền tảng khi điều kiện năng suất thay đổi - một quá trình được gọi là luân canh cây trồng. Điều này có thể xảy ra thường xuyên vì các điều kiện có thể buộc phải suy nghĩ lại về chiến lược để tránh thua lỗ.

Canh tác năng suất khác với stake, tuy nhiên mang lại lợi nhuận - trong canh tác lợi nhuận, vốn được sử dụng để thanh khoản và nhận phần thưởng, trong khi đặt cược giúp các nhà đầu tư có quyền tham gia vào chuỗi khối Bằng chứng cổ phần (PoS) cũng như kiếm tiền thông qua phí.

Canh tác năng suất hoạt động như thế nào?

Canh tác năng suất trong tiền điện tử hoạt động trên cơ sở thanh khoản và lãi suất – trên thực tế là một thiết lập tương tự như tài chính truyền thống.

Ví dụ, một người canh tác năng suất có vốn để sử dụng và cung cấp số tiền đó cho nhóm thanh khoản DeFi. Đổi lại, tùy theo các điều khoản và điều kiện của ưu đãi cụ thể, người nông dân sẽ kiếm được tiền lãi từ tính thanh khoản được cung cấp cho nhóm. Điều này được thể hiện dưới dạng tỷ lệ phần trăm lợi nhuận hàng năm (APY), bạn có thể tìm thêm thông tin về tỷ lệ này tại đây.

Ngoài ra, các nền tảng có thể thưởng cho những người nông dân lợi nhuận bằng token của riêng họ như một động lực để cung cấp tính thanh khoản. Điều này có tiềm năng làm tăng lợi nhuận tổng thể của canh tác năng suất. Bản thân nông dân có thể lựa chọn đầu tư dựa trên đòn bẩy, sử dụng vốn vay để tăng tính thanh khoản và kiếm được lợi nhuận cao hơn.

Xu hướng DeFi có thể đến và đi ngay lập tức, và do đó, những người nông dân mang lại lợi nhuận sử dụng luân canh cây trồng — chuyển vốn để theo xu hướng sinh lời — nhằm giữ nguyên năng suất và giảm thiểu rủi ro thua lỗ.

Các loại hình canh tác năng suất

Canh tác năng suất có thể bao gồm nhiều chiến lược và sự kết hợp của các hình thức đầu tư, tất cả đều nhằm mục đích tối đa hóa lợi nhuận. Điều đó nói lên rằng, có ba 'phong cách' canh tác năng suất rộng rãi đã trở thành trụ cột của những người nông dân năng suất.

Cung cấp thanh khoản đề cập đến việc cung cấp dịch vụ DeFi – ví dụ: nhóm thanh khoản hoặc nền tảng cho vay – bằng vốn để tạo điều kiện thuận lợi cho hoạt động. Những người nông dân sản xuất lợi nhuận làm như vậy sẽ kiếm được tiền lãi từ khoản đầu tư của họ và điều này được thể hiện bằng APY có thể đạt tới con số hai chữ số hoặc thậm chí ba chữ số. Một số nền tảng cung cấp mã thông báo nội bộ cho các nhà cung cấp thanh khoản như một cách bổ sung để thúc đẩy động lực cung cấp thanh khoản thông qua lợi nhuận tăng lên. Mọi thứ đều bình đẳng, nông dân năng suất có thể rút tiền bất cứ lúc nào — một điều kiện quan trọng khi nói đến luân canh cây trồng.

Cho vay và vay tiền điện tử là một cách phổ biến khác để kiếm lợi nhuận trong DeFi. Tại đây, nhà cung cấp thanh khoản có thể vay vốn để đầu tư vào nơi khác nhằm mang lại lợi nhuận cao hơn, cũng như đơn giản là cho vay vốn hiện có. Ở đây, những người nông dân lợi nhuận đặt cược vào lợi nhuận cao hơn chi phí ban đầu của khoản vay, có tính đến APY và mọi chi phí liên quan khác như phí.

Đặt cược, mặc dù về mặt danh nghĩa là một hoạt động riêng biệt để canh tác lợi nhuận phù hợp, nhưng thường kết thúc như một phần của chiến lược canh tác năng suất. Không chỉ các nhóm thanh khoản yêu cầu phải có sẵn tiền - các giao thức chuỗi khối PoS, chẳng hạn như Ethereum, cũng đã trở thành điểm đến phổ biến để đặt cược để đổi lấy phần thưởng. Để tìm hiểu tất cả về đặt cược bằng tiền điện tử, hãy xem hướng dẫn của Học viện TabTrader.

Tính toán lợi nhuận từ canh tác năng suất

Kiếm tiền điện tử thông qua canh tác năng suất và các hoạt động DeFi liên quan có thể gây nhầm lẫn và khó đoán, đồng thời sự đa dạng của các chiến lược có nghĩa là mức sinh lời của một hoạt động canh tác nhất định có thể thay đổi liên tục.

Người canh tác lợi nhuận cần theo dõi các điều kiện sinh lời đang thay đổi, những điều kiện này gắn liền với cả tính thanh khoản và hiệu suất tổng thể của một dự án và/hoặc mã thông báo nhất định. Ngoài ra, các tác nhân xấu phát động các cuộc tấn công - chẳng hạn như trò chơi kéo thảm - có thể tác động đến thị trường ngay lập tức và một số sẽ không thể phục hồi. Điều đó nói lên rằng, một số khía cạnh của lợi nhuận canh tác năng suất đủ dễ để dự đoán – nếu không muốn nói là thường xuyên chính xác.

Ví dụ: cho vay đối với một nền tảng có tỷ lệ hoàn vốn cố định hàng năm (APR) sẽ đưa ra lãi suất cố định không gộp, nghĩa là một tỷ lệ phần trăm cố định được trả trên tỷ lệ vốn ban đầu mỗi năm.

APY phức tạp hơn, nhưng cũng có các công cụ để tính toán điều này, cho phép các nhà đầu tư nhập các thông số cần thiết để biết được lợi nhuận tổng thể của chiến lược.

Để biết thêm thông tin về cách tính APR và APY, hãy đọc bài viết của Học viện TabTrader tại đây.

Ngoài lãi suất đơn giản, những người nông dân lợi nhuận nhận được phần thưởng bổ sung bằng mã thông báo tiền điện tử nội bộ cần phải tính đến sự biến động của thị trường. Mã thông báo mới ra mắt có thể gặp biến động mạnh về giá trị, nghĩa là chiến lược có thể nhanh chóng trở nên không có lãi nếu mã thông báo không đạt được nhu cầu đáng kể.

Điều ngược lại cũng đúng - các điều kiện cho vay có thể không cạnh tranh, nhưng phần thưởng bằng token nội bộ sẽ bù đắp cho sự thiếu sót. Vì lý do này, một số nông dân năng suất chọn phương pháp kết hợp này thay vì phương pháp thay thế đơn giản hơn, lãi suất cao hơn.

Lợi ích của việc canh tác năng suất

Có lý do để canh tác lợi nhuận phổ biến - nó tận dụng các cơ hội mà DeFi mang lại để mang lại các khoản đầu tư thụ động có lợi nhuận cao.

Với tính chất phi tập trung của nó, DeFi được cho là mang đến cho các nhà giao dịch bình dân một cơ hội đầu tư chưa từng có trước đó. Không có rào cản gia nhập nào ngoài số vốn ban đầu, canh tác năng suất cho phép bất kỳ ai sử dụng tiền của mình để hoạt động theo nhiều cách cùng một lúc để gặt hái những gì họ cho là phần thưởng tốt nhất có thể.

Giống như việc gia nhập, cũng có rất ít trở ngại trong việc rút tiền, tùy thuộc vào bất kỳ điều khoản nào được đặt ra trong chiến lược đầu tư cụ thể và các nhà giao dịch có thể kiểm soát thời gian triển khai thanh khoản.

Canh tác lợi nhuận, như một sản phẩm của DeFi, mang lại những lợi ích phổ biến trên toàn không gian, bao gồm giảm phí và các chi phí đi kèm so với quản lý tài sản tài chính truyền thống. Điều này một lần nữa là nhờ vào sự phân cấp - không có người trung gian hoặc đại lý nào phải trả tiền như một phần của quá trình đầu tư.

Việc tiếp xúc với nhiều tài sản mà không cần phải mua chúng một cách rõ ràng hoặc hoán đổi vốn hiện có của một người là một điểm cộng nữa - canh tác năng suất có thể thanh toán bằng bất kỳ số lượng tiền tệ nào, tùy thuộc vào cơ hội cụ thể trong tay.

Học viện TabTrader có thêm thông tin về lợi ích của DeFi trong hướng dẫn riêng.

Rủi ro của canh tác năng suất

Canh tác lợi nhuận là một môi trường có rủi ro cao, có lợi nhuận cao và về bản chất gắn liền với sự biến động của DeFi.

Chiến lược đầu tư tận dụng bối cảnh token DeFi không ngừng thay đổi và những người nông dân lợi nhuận cần lưu ý rằng xu hướng và điều kiện có thể thay đổi ngay lập tức.

Tính không thể đoán trước này chính là nguyên nhân tạo ra rủi ro, ngay cả trên những nền tảng uy tín nhất và đây là đặc điểm của canh tác năng suất đi kèm với lợi nhuận cực kỳ sinh lợi. Về mặt logic, rủi ro càng lớn thì phần thưởng càng lớn - chẳng hạn, một số ưu đãi quảng cáo có tỷ lệ APY cao bất thường thường sẽ liên quan đến việc phải gánh chịu rất nhiều rủi ro.

Một vấn đề khác liên quan đến đòn bẩy, vì bất kỳ khoản lỗ nào cũng có thể tăng lên đáng kể nếu nhà đầu tư giao dịch với một tỷ lệ lớn vốn vay so với vốn ban đầu của họ. Nhược điểm lớn khác của việc canh tác năng suất là một hiện tượng phổ biến đối với tiền điện tử nói chung – những kẻ xấu.

Mặc dù sự phát triển của không gian DeFi có nghĩa là các nền tảng uy tín hiện nổi bật như một môi trường ít rủi ro hơn để giao dịch, nhưng các trò gian lận vẫn tồn tại và những kẻ lừa đảo đã trở nên rất thành thạo trong việc loại bỏ các nhà đầu tư khỏi tiền điện tử của họ. Việc kéo thảm là một ví dụ điển hình về điều này - việc giảm giá tài sản hoặc làm cạn kiệt tính thanh khoản của địa điểm khiến nông dân phải chịu tổn thất đáng kể.

Để biết thêm thông tin về cách tính APR và APY, hãy đọc bài viết của Học viện TabTrader tại đây.

Năng suất canh tác Vs. staking

Staking đã tồn tại lâu hơn so với hoạt động canh tác năng suất, nhưng vào năm 2023, hai hoạt động này thường được coi là một phần của cùng một hiện tượng.

Tuy nhiên, có một số khác biệt đặc trưng cho việc đặt cược so với canh tác năng suất, trong số đó là cách sử dụng vốn trong từng trường hợp.

Staking, như tên gọi của nó gợi ý, liên quan đến việc cam kết thanh khoản tiền điện tử cho các mạng chuỗi khối Proof-of-Stake (PoS) để đổi lấy nhiều phần thưởng và/hoặc ảnh hưởng khác nhau. Tính thanh khoản càng cao thì phần thưởng càng tốt và đặt cược vẫn là một phương pháp kiếm thu nhập thụ động phổ biến, đôi khi với APY hai chữ số.

Các nền tảng đặt cược chuyên dụng tồn tại, giúp các nhà đầu tư làm điều đó — và ngay cả các sàn giao dịch truyền thống hiện cũng cung cấp các chương trình đặt cược với các ưu đãi riêng.

Canh tác lợi nhuận có các mục tiêu khác nhau, vì ở đây, các nhà đầu tư đang cố gắng kiếm tiền lãi từ vốn của mình mà không bị ràng buộc với một thực thể cụ thể trong một khoảng thời gian. Điều đó nói lên rằng, việc canh tác lợi nhuận đặt ra nhiều trách nhiệm hơn cho chính các nhà cung cấp thanh khoản, vì các điều kiện thay đổi nhanh chóng trong DeFi có thể tác động nhanh chóng đến lợi nhuận.

Có thể nói, đặt cược do đó đóng vai trò như một cách tiếp cận “dễ thực hiện” hơn đối với việc đầu tư tiền điện tử.

Tuy nhiên, việc canh tác năng suất có thể hoạt động với phần thưởng tiềm năng vượt xa những phần thưởng thường thấy trên các nền tảng đặt cược. Như có thể dự đoán, phần thưởng được cung cấp càng cao thì rủi ro liên quan đến việc cung cấp thanh khoản càng cao.

Làm thế nào để bắt đầu canh tác năng suất

Cho đến nay, cách dễ nhất để bắt đầu canh tác lợi nhuận cho các nhà đầu tư mới bắt đầu là thông qua nền tảng DeFi đã được thiết lập.

Tại đây, nhiều ưu đãi khác nhau sẽ được trưng bày cùng với các ưu đãi khác nhau dành cho việc cung cấp thanh khoản.

Không cần phải nói rằng một nhà nông lợi nhuận tiềm năng sẽ cần phải sở hữu tiền điện tử và TabTrader có thể trợ giúp. Sử dụng thiết bị đầu cuối TabTrader để tạo điều kiện thuận lợi cho các giao dịch có giá trị tốt nhất trên các sàn giao dịch lớn nhất trên toàn thế giới nhằm tích lũy vốn ban đầu bằng một hoặc nhiều trong số hàng nghìn mã thông báo tiền điện tử.

Khi đã có vốn, vấn đề chỉ là xác định trường hợp sử dụng dựa trên phần thưởng được cung cấp. Tuy nhiên, hãy lưu ý rằng việc canh tác năng suất không phải là vấn đề phù hợp với tất cả và ngay cả sau khi chọn chiến lược, nó sẽ cần được theo dõi liên tục để duy trì lợi nhuận.

Gửi tiền vào nền tảng DeFi liên quan đến việc sử dụng hợp đồng thông minh, vì sàn giao dịch phi tập trung hoàn toàn tự động và không sử dụng bên thứ ba là con người để tạo điều kiện thuận lợi cho giao dịch. Tuy nhiên, nhiều nền tảng sẽ cho phép truy cập vốn ngay lập tức, có nghĩa là với tư cách là người canh tác lợi nhuận, người ta có thể rút tiền được cung cấp bất cứ lúc nào nếu điều kiện thay đổi hoặc có cơ hội sinh lợi cao hơn.

Chiến lược canh tác năng suất

Canh tác lợi nhuận chủ yếu là cân bằng giữa rủi ro và phần thưởng, và điều này dẫn đến cái gọi là “chiến lược” — một thuật ngữ thay thế để điều hướng môi trường DeFi có nhịp độ nhanh, thay đổi liên tục.

Bản thân việc canh tác lợi nhuận là một chiến lược, khi các nhà đầu tư tìm cách kiếm thu nhập thụ động từ các tài sản tiền điện tử mà nếu không sẽ nằm im trong ví hoặc trên tài khoản sàn giao dịch.

Tuy nhiên, trong thực tế, việc cho các nhóm thanh khoản vay với các nhà tạo lập thị trường tự động (AMM) như được mô tả ở trên chỉ là một cách để khiến mã thông báo tiền điện tử hoạt động hiệu quả cho bạn. Ở đây, phần thưởng đến dưới dạng chia sẻ phí giao dịch và cho vay stablecoin là một lựa chọn có rủi ro đặc biệt thấp đối với những người nông dân mới bắt đầu.

Đặt cược cũng loại bỏ một số rủi ro biến động liên quan đến các chiến lược canh tác lợi nhuận phức tạp hơn, khiến đây trở thành lựa chọn phổ biến, trực tiếp hoặc thông qua các tùy chọn như nhà cung cấp Đặt cược dưới dạng dịch vụ (SaaS).

Chẳng hạn, rủi ro hơn là liên quan đến mã thông báo quản trị và những token liên quan đến NFT, vì giá trị mã thông báo có thể thay đổi đáng kể ngay lập tức, ảnh hưởng đến toàn bộ chiến lược.

Thậm chí còn có nhiều dịch vụ khác nhau thay mặt cho người nông dân quản lý lợi nhuận từ canh tác năng suất cho các chiến lược được xác định trước.

Nền tảng tiền điện tử canh tác năng suất

Vào năm 2023, số lượng nền tảng phục vụ riêng cho canh tác năng suất là rất nhiều và ngành này đã có vài năm để trưởng thành và cho phép những người dẫn đầu thị trường xuất hiện.

Thậm chí có rất nhiều, trong khi mỗi cái lại hơi khác nhau về cách tiếp cận và dịch vụ được cung cấp. Ngoài các nền tảng DeFi chuyên dụng, các dịch vụ canh tác năng suất còn có sẵn thông qua các sàn giao dịch tiền điện tử truyền thống, bao gồm Coinbase Yield và eToro.

Trong nhóm canh tác lợi nhuận, những cái tên phổ biến bao gồm Harvest Finance, SushiSwap và Yearn.Finance bên cạnh những công ty tiên phong trong ngành như UniSwap và Hợp chất.

Tuy nhiên, khi chọn một nền tảng phù hợp để quản lý canh tác năng suất, điều quan trọng là phải tiến hành nghiên cứu kỹ lưỡng về tính ổn định và lịch sử của nó. Mặc dù những người chơi nổi tiếng nhất đều đủ đáng tin cậy nhưng những người mới tham gia cần được xem xét kỹ lưỡng, đặc biệt nếu sử dụng họ để giao dịch các tài sản vốn đã có rủi ro cao.

Tiền điện tử canh tác năng suất tốt nhất

Nói rằng một số loại tiền điện tử “tốt hơn” so với các loại tiền điện tử khác trong việc canh tác lợi nhuận không hoàn toàn tương ứng với cách thức hoạt động thực sự của quy trình.

Canh tác lợi nhuận có thể tận dụng bất kỳ loại mã thông báo tiền điện tử nào và sự khác biệt trong trải nghiệm nằm ở sự kết hợp giữa nền tảng và chiến lược được sử dụng cũng như các điều kiện thị trường cơ bản.

Điều đó nói lên rằng, có hai loại tài sản tiền điện tử phổ biến trong canh tác lợi nhuận: stablecoin và không phải stablecoin.

Sử dụng stablecoin để canh tác năng suất – bất kể chiến lược chính xác – là cách phổ biến để kiếm thu nhập thụ động từ vốn tiền điện tử mà không gặp quá nhiều rủi ro. Do đó, các loại stablecoin phổ biến hơn, đặc biệt là Tether (USDT), USD Coin (USDC) và Dai (DAI), là những lựa chọn phổ biến cho những người mới bắt đầu nuôi trồng.

Tuy nhiên, Stablecoin có rủi ro và điều quan trọng là phải biết hồ sơ theo dõi của tài sản trong thời điểm thị trường tiền điện tử biến động rộng hơn trước khi sử dụng nó để tham gia chiến lược đầu tư dài hạn hoặc khối lượng lớn. Đây là lý do tại sao các stablecoin lớn nhất là lựa chọn tốt hơn, vì chúng có xu hướng tồn tại tốt hơn trong các sự kiện thiên nga đen so với những loại có vốn hóa thị trường nhỏ hơn.

Để biết thêm thông tin về stablecoin, hãy xem hướng dẫn chuyên dụng của Học viện TabTrader và để hiểu rõ sự khác biệt giữa hai loại tiền tệ dẫn đầu thị trường, USDT và USDC, hãy xem bài viết này.

Ngoài stablecoin, vẫn còn rất nhiều lựa chọn để lựa chọn khi nói đến canh tác năng suất. Là hai loại tiền điện tử lớn nhất tính theo vốn hóa thị trường, Bitcoin (BTC) và Ethereum (ETH) đương nhiên nổi bật, trong khi một số nền tảng phục vụ cho các mã thông báo cụ thể.

Tỷ suất lợi nhuận trên thanh khoản được cam kết có thể thay đổi đáng kể. Các nền tảng chính có thành tích đã được chứng minh, cùng với những nền tảng tương đối mới tham gia thị trường như sàn giao dịch truyền thống, có xu hướng cung cấp APY khiêm tốn hơn, đôi khi chỉ ở mức một chữ số. Tuy nhiên, đây là một sự đánh đổi để tận hưởng cách tiếp cận 'rảnh tay' hơn để canh tác lợi nhuận, thay vì phản ánh về từng mã thông báo hoặc các mã thông báo liên quan.

Tóm tắt: Yield Farming có đáng giá vào năm 2023 không?

Một số người tin rằng thời kỳ hoàng kim của canh tác năng suất đã hình thành cách đây vài năm và ngành này đã trở nên quá phổ biến kể từ đó.

Đây là một đánh giá gây tranh cãi, vì chính sự trưởng thành đó đã dẫn đến các nền tảng đáng tin cậy với hồ sơ theo dõi đã được chứng minh vào không gian, cho phép các chiến lược đầu tư an toàn hơn, ổn định hơn trên phạm vi tiền điện tử lớn hơn.

Do đó, canh tác năng suất vẫn là một hoạt động mang lại lợi nhuận vào năm 2023 và ngay cả những người tìm kiếm một cách tiếp cận ít liên quan hơn vẫn có thể kiếm được lợi tức vốn không đáng kể mà nếu không sẽ không tích lũy được lãi suất nào. Tuy nhiên, rủi ro trong canh tác năng suất vẫn còn rất nhiều, như ở khắp mọi nơi trong DeFi và điều cần thiết là phải nhận thức được các trò gian lận, tác nhân xấu và sự biến động chung của thị trường như một phần của đầu tư tiền điện tử.

TabTrader cung cấp cho người dùng quyền truy cập vào hàng nghìn loại tiền điện tử trên các sàn giao dịch lớn nhất thế giới, giúp việc phát triển các chiến lược giao dịch tiền điện tử thành công trở nên dễ dàng hơn bao giờ hết. Khám phá ứng dụng TabTrader dành cho iOS, Android và Web.

Ưu điểm của việc canh tác năng suất

Việc canh tác lợi nhuận vẫn phổ biến vào năm 2023 vì một lý do chính đáng - nó có thể mang lại cho các nhà đầu tư lợi nhuận kha khá từ vốn không hoạt động với nỗ lực tối thiểu hoặc lợi nhuận đáng kể nếu họ chọn quản lý chiến lược của mình theo cách thủ công.

Một số nông dân sản xuất tiền điện tử đã trở nên rất thành thạo trong lĩnh vực này, nghĩa là họ có thể điều hướng các chiến lược dựa trên tiềm năng lợi nhuận – luân canh cây trồng – đồng thời quản lý rủi ro và tránh các khoản đầu tư đáng ngờ.

Do đó, hoạt động canh tác lợi nhuận thành công mang lại tất cả lợi ích mà người dùng tiền điện tử liên kết với DeFi: đầu tư không rào cản, không qua trung gian, sẵn sàng 24/7, v.v. Khi DeFi và canh tác năng suất tiếp tục phát triển, các khả năng sẽ tăng lên gấp bội và mức độ an toàn, bảo mật cũng được cải thiện theo chúng.

Nhược điểm của việc canh tác năng suất

Những rủi ro liên quan đến canh tác năng suất, như đã thảo luận, phần lớn là những rủi ro cố hữu đối với DeFi nói chung.

Những người canh tác lợi nhuận phải cân bằng những cạm bẫy tiềm ẩn này với tiềm năng lợi nhuận của một chiến lược cụ thể – nhưng ngay cả điều này cũng có thể trở nên khó khăn trong thời kỳ thị trường tiền điện tử biến động rộng hơn.

Một số vấn đề phổ biến nhất ảnh hưởng đến người canh tác năng suất bao gồm mất mát tạm thời, khi giá của mã thông báo thay đổi sau khi được cung cấp cho nhóm thanh khoản. Các điều kiện thanh khoản nói chung có thể bị thao túng bởi những kẻ xấu, trong khi tình trạng thảm họa có thể khiến toàn bộ thị trường token sụp đổ, thường là vĩnh viễn.

Các hiện tượng khác nhau có thể tác động thêm đến lợi nhuận của các hoạt động cụ thể, chẳng hạn như phí cần thiết để gửi giao dịch trên các chuỗi khối công khai như Ethereum.

FAQ

Canh tắc năng suất là gì?

Canh tác lợi nhuận là một cách kiếm lợi nhuận từ vốn tiền điện tử theo nhiều cách khác nhau, chẳng hạn như cung cấp tính thanh khoản cho nền tảng DeFi. Hoạt động cung cấp thanh khoản cho các sàn giao dịch phi tập trung để đổi lấy phần thưởng được gọi là khai thác thanh khoản.

Canh tác năng suất có đáng không?

Canh tác năng suất đi kèm với nhiều rủi ro, một số rủi ro không thể giảm thiểu hoàn toàn. Tuy nhiên, được quản lý hợp lý, canh tác năng suất có thể là một cách tốt để kiếm thu nhập thụ động từ vốn tiền điện tử không hoạt động.

Làm thế nào để tôi bắt đầu canh tác năng suất?

Kể từ năm 2023, một số lượng lớn nền tảng tồn tại để cung cấp một cánh cổng dễ dàng hơn vào thế giới canh tác lợi nhuận mà không cần quản lý các chiến lược giao dịch phức tạp — một thứ phù hợp hơn cho người mới bắt đầu.