Уровни поддержки и сопротивления
Уровни поддержки и сопротивления - это такие уровни цены на графиках в торговых приложениях, где тренд предположительно остановится или развернётся из-за столкновения спроса и предложения.
Концепция уровней поддержки и сопротивления используется в техническом анализе, чтобы предсказать движение цены и определить наилучшие точки для входа в сделку и выхода из неё.
Когда цена на торговый инструмент пробивает уровень поддержки или сопротивления, создаётся новый уровень.
Уровень поддержки
Уровень поддержки возникает на нисходящем тренде, когда падение цены замедляется из-за возросшего количества желающих купить торговый инструмент. Когда котировка понижается, спрос начинает повышаться, и создаётся линия поддержки.
Уровень сопротивления
Уровень сопротивления - это точка на графике, выше которой цена не может продвинуться из-за давления продаж, то есть наплыва желающих продать актив. Когда цена торгового инструмента растёт, но на рынке повышается интерес к его продаже, возникает линия сопротивления.
Принцип полярности
Согласно принципу полярности, если уровень поддержки или сопротивления пробит, он может начать играть противоположную роль. Как только такой уровень пройден, бывший уровень сопротивления становится низшей границей последующего тренда. Пробитый уровень поддержки, в свою очередь, становится верхней границей для восходящего движения цены, которое может последовать дальше. Принцип полярности базируется на сменах спроса и предложения.
Психология уровней поддержки и сопротивления
Уровни поддержки и сопротивления определяют точки на графике, дальше которых цена, вероятно, не продвинется. Они по большей части задаются настроениями на рынке и работают в соответствии с человеческой психологией. Трейдеры, как правило, помнят прошедшее состояние рынка и подстраиваются под новые условия.
Обычно на финансовом рынке есть три типа участников в любой ценовой категории: любители длинных позиций, любители продажи без покрытий и те, кто ещё не решился открыть позицию. В таблице ниже мы показали, как давление покупок и продаж (то есть рост числа желающих купить и продать актив) создаёт уровни поддержки и сопротивления соответственно.
| Цена растет от уровня поддержки (давление покупок) | Цена опускается ниже уровня поддержки, уровень поддержки становится уровнем сопротивления (давление продаж) | |
| Любители длинных позиций | Ждут подходящую цену - докупают актив | Ждут, когда цена снова пройдёт уровень поддержки (новый уровень сопротивления), чтобы продать актив и покрыть убытки |
| Любители продажи без покрытий | Рассматривают уровень поддержки как точку выхода, на которой они "купят актив для покрытия", чтобы уменьшить потери | Ждут, когда цена развернётся, чтобы дополнить позицию (совершить короткие продажи) |
| Трейдеры на перепутье | Ждут разворота, чтобы купить, когда будут уверены в прибыльности инвестиции | Ждут, когда цена вернётся, чтобы открыть короткую позицию в надежде, что цена на актив и дальше будет падать |
Пример того, как уровень сопротивления переходит в уровень поддержки
В декабре 2021 года на графике Stellar (XLM) установился уровень поддержки около 0.25 USD и продержался на этой точке около шести недель. Котировка XLM/USD вошла в нисходящий тренд 13 января 2022 года, дном которого стал уровень в 0.16 USD 22 января 2022. Как только старый уровень поддержки был пробит, он стал новым уровнем сопротивления.
Пример того, как уровень поддержки превращается в уровень сопротивления
В феврале 2021 на графике Cardano (ADA) установился уровень сопротивления около 1.40 USD. Когда в марте того же года цена подросла, ADA/USD не переступил этот порог. В начале мая уровень сопротивления был пробит, а 16 мая цена за криптовалюту достигла 2.40 USD. В этом случае старый уровень сопротивления для ADA/USD стал новым уровнем поддержки.
Как использовать индикаторы уровней поддержки и сопротивления
Индикаторы поддержки и сопротивления используются в техническом анализе, чтобы определить точки, на которых текущая цена может задержаться или развернуться.
Скользящая средняя (moving average, MA) - индикатор, который показывает слегка выровненное движение цены за определённый период. Скользящие средние могут использоваться на разных таймфреймах, чтобы определить краткосрочные и долгосрочные зоны поддержки и сопротивления.
Числа Фибоначчи также очень широко используются в техническом анализе как индикатор уровней поддержки и сопротивления. Берутся две крайние точки на графике, а пространство между ними разделяется по ключевому коэффициенту Фибоначчи: 23.6%, 38.2%, 50%, 61.8%, и 100%. Для каждого уровня рисуется горизонтальная линия, обозначающая возможные уровни поддержки и сопротивления.
FAQ по уровням поддержки и сопротивления
В чём разница между уровнями поддержки и сопротивления?
Уровень поддержки - это такой уровень цены на нисходящем тренде, на котором, вероятно, котировка остановится из-за концентрации спроса. Уровень сопротивления - это верхняя граница на восходящем тренде, которую актив, вероятно, не пройдёт из-за давления продаж.
Что такое стратегия уровней поддержки и сопротивления?
Стратегия уровней поддержки и сопротивления - это способ анализа графика, с помощью которого можно определить лучшие точки для входа в сделку и выхода из неё.
Неужели уровни поддержки и сопротивления действительно работают?
Определение уровней поддержки и сопротивления - эффективный способ предсказать будущее движение на рынке. Уровни поддержки и сопротивления помогают определить точки, на которых спрос и предложение сходятся.
