Dolar maliyet ortalaması zaman zaman "en güvenli yatırım stratejisi" olarak da adlandırılır. Dolar maliyet ortalamasını kullanmaya nasıl başlayacağınızı ve bu stratejinin neden yeni başlayanlar ve deneyimli yatırımcılar arasında bu kadar popüler olduğunu öğrenmek için bu makaleyi okumaya devam edin.
Dolar-Maliyet Ortalaması Nedir?
Dolar-maliyet ortalaması (DCA), bir varlığa piyasa koşullarından bağımsız şekilde düzenli olarak sabit miktarda para yatırmayı içeren bir yatırım stratejisidir. Dolar maliyet ortalaması, yatırımların satın alındığı fiyatı çeşitlendirir ve dolayısıyla yatırım riskini azaltır.
Dolar maliyet ortalaması, oynaklığın bir işlemcinin portföyü üzerindeki etkisini en aza indirmeye ve duygusal işlem yapmayı uzak tutmaya yardımcı olabilir.
Piyasa zamanlamasının aksine, dolar maliyet ortalaması genellikle daha öngörülebilir kazançlar sunar ve piyasa analizi becerisi açısından daha az gereksinime sahiptir.
Dolar-Maliyet Ortalaması Nasıl Çalışır?
Dolar maliyet ortalaması, mevcut en basit yatırım tekniklerinden biridir. Bir yatırımcının, varlığın piyasa performansından bağımsız olarak, düzenli aralıklarla bir varlığa sabit miktarda para yatırmasını gerektirir. Bu durum, yatırımcının sahip olduğu paranın varlığın fiyatı yüksek olduğunda daha az pay/birim alabileceği anlamına gelirken düşük olduğunda ise daha fazla pay/birim alabileceği anlamına gelir. DCA yaklaşımı, genel satın alma fiyatının ortalamasını almaya ve fiyat oynaklığının bir işlemcinin portföyü üzerindeki etkisini en aza indirmeye yardımcı olur.
Yukarıdaki grafik, 31 Ağustos 2020'den 25 Ekim 2021'e kadar her on haftada bir gerçekleştirilen Bitcoin alımlarını göstermektedir.
Kaynak: TabTrader Uygulaması
İşlemciler piyasayı zamanlamaya çalışırken, gelecekte nasıl bir dalgalanma göstereceğini kesinlikle tahmin etmek imkansız olduğu için her zaman yanlış tahminlerde bulunma riskiyle karşı karşıya kalırlar. Dolar maliyet ortalaması, yatırım giriş noktalarını yayarak ve fiyattaki dalgalanmaları yumuşatarak bu sorunu ortadan kaldırır. İstatistiksel olarak konuşursak, DCA genellikle piyasa zamanlama stratejilerine kıyasla daha düşük bir ortalama yatırım maliyeti elde etmeye yardımcı olur.
Dolar maliyet ortalaması teknik analiz bilgisi veya finansal piyasaların işleyişi hakkında derin bir içgörü gerektirmeden, çok az riskle istikrarlı uzun vadeli kazançlar sağlayabileceği için yeni başlayan yatırımcılar arasında oldukça popülerdir,
Piyasa Zamanlaması ve Dolar Maliyet Ortalaması
Piyasa zamanlaması, beklenen kısa vadeli performanslarına dayanarak finansal araçların alım satımı uygulamasıdır. Aktif yatırımcılar genellikle varlıkların fiyatlarında öngörülen değişikliklerden kazanç elde etmek için yatırımlara değer taşır ve çıkarırlar.
Piyasa zamanlaması için tahmine dayalı yöntemler genellikle teknik analiz tekniklerine dayanır. Teknik analizin temellerini öğrenmek istiyorsanız, en iyi 11 teknik gösterge üzerine hazırladığımız makalemizi veya en yaygın teknik grafik modelleri üzerine makalemizi okuyun.
Piyasa zamanlaması ile ilgili sorun, finansal piyasalar doğası gereği dinamik ve öngörülemez olduğu için pratikte uygulamanın zor olmasıdır. Doğru zamanlanırsa, piyasa zamanlama stratejisi dolar maliyet ortalamasına kıyasla daha yüksek getiri sağlayabilirken, ikincisinin uygulanması kayda değer biçimde daha kolaydır ve yüksek derecede oynak piyasalarda kullanımı daha güvenlidir.
Dolar-Maliyet Ortalamasına Bir Örnek
Bir yatırımcının Ocak 2018'den Ocak 2022'ye kadar her hafta 10 dolar değerinde bitcoin satın aldığını varsayalım. Böylece toplamda yaptığı 2.090 dolarlık yatırım, bu dönemin sonunda 11.392,22 dolara dönüşmüş olur. Bunun yerine, Ocak 2018’de 2.090 dolarlık yatırım yapmış olsalardı, Haziran 2022’de portföyünün değeri 7.782 dolar olmuş olacaktı. Ayrıntılı bakışa buradan erişebilirsiniz:
****** insert table here********
TabTrader uygulamasından yalnızca 30'dan fazla büyük kripto borsasındaki herhangi bir kripto varlığının geçmiş ve canlı fiyat verilerini görüntülemekle kalmaz, aynı zamanda emir verebilir, uyarılar oulşturabilir ve çeşitli ücretsiz gelişmiş teknik analiz araçlarını kullanabilirsiniz.
Dolar-Maliyet Ortalamasının Artıları ve Eksileri:
Artıları:
- Piyasa zamanlamasının risklerinden kaçınmaya yardımcı olur.
- Oynak piyasalara yatırım yapmanın duygusal yükünü hafifletir.
- Diğer yatırım biçimlerine kıyasla daha az oynaktır ve daha az zaman ve çaba gerektirir.
Eksileri:
- Başarılı bir piyasa zamanlama stratejisinden daha düşük kazanç sağlayabilir.
- Yatırımcının ciddi miktarda disiplin ve sabra sahip olmasını gerektirir.
- Sadece düzenli yatırım yapmayı göze alabilen yatırımcılar için uygundur.
SSS
Dolar maliyet ortalaması nasıl çalışır?
Dolar maliyet ortalaması, bir varlığa uzun bir süre boyunca düzenli olarak sabit miktarda değer yatırma uygulamasıdır. DCA, fiyat dalgalanmalarını yumuşatarak yatırım riskini azaltmaya yardımcı olur.
Dolar maliyet ortalaması kimler için uygundur?
DCA, piyasaları aktif olarak zamanlamaya çalışmanın belirsizliğinden hoşlanmayan ve minimum riskle daha istikrarlı getirileri tercih eden yatırımcılar için uygundur.
Yatırımcılar neden dolar maliyet ortalamasını kullanıyor?
Dolar maliyet ortalaması, yatırımcı psikolojisinin ve piyasa zamanlamasının yatırımcının portföyü üzerindeki olumsuz etkilerini azaltır.
Dolar maliyet ortalaması ile para kaybedebilir misiniz?
Evet. Herhangi bir ticaret stratejisinde olduğu gibi, DCA da kazancı garanti etmez ve yatırımcıları sürekli olarak düşen piyasalardan koruyamaz.
