Доминирование Биткойна — это термин, принятый среди аналитиков и трейдеров: он показывает, насколько вся капитализация крипто-рынка состоит из BTC. Другими словами, это ответ на вопрос: "Если взять все криптовалюты, какая часть их стоимости будет состоять из Биткоина?"
Что влияет на доминирование Биткойна?
Биткойн начал доминировать с тех самых пор, когда возникли первые альткойны. Раньше его капитализация составляла почти 100%, ведь на заре развития индустрии крипто-трейдеры не верили, что стоит уходить из уже волатильного BTC, да и не особенно интересовались такими возможностями.
Но затем всё изменилось — сегодня существуют тысячи крипто-активов, и Bitcoin — лишь один из них, хотя и самый крупный по рыночной капитализации. Рыночная стоимость обычно рассчитывается в долларах США и составляет цену всех токенов какой-либо криптовалюты вместе взятых. Она постоянно меняется с изменением предложения или в соответствии с динамикой рынка.
Доминирование BTC, или доминирование рыночной капитализации Биткойна, — это то, насколько вся рыночная капитализация криптовалют состоит из капитала Биткойна.
Коэффициент рыночной капитализации Биткойна к альткойнам зависит от нескольких факторов:
- Поведение цены BTC
- Поведение цен альткойнов
- Рост количества альткойнов в целом
- Динамика предложения
Не существует какого-то одного фактора, влияющего на доминирование Биткоина, так что трейдеры, желающие использовать его в работе, должны учитывать, что переплетение обстоятельств здесь сложное и постоянно меняется.
Соотношение доминирования BTC и рыночной капитализации
Всё, что влияет на рыночную капитализацию Биткойна и альткойнов, может влиять на доминирование BTC. Однако самое важное, что стоит иметь в виду, — соотношение рыночной капитализации Биткоина и альткойнов.
И даже эти данные не так просты, как кажется; "Капитализация BTC растёт, а альткойнов — падает" и наоборот не показывает трейдерам всю картину. К примеру, чем больше новых альткойнов появляется на рынке, тем больше капитализация Биткойна растворяется в общей массе, даже если цена на него стабильна.
Причём на известных своей волатильностью и непредсказуемостью крипто-рынках причуды инвесторов могут очень быстро повысить рыночную капитализацию какого-то токена, так что доминирование капитализации может измениться довольно сильно, но ненадолго.
Третий фактор можно вывести из циклов крипто-рынка. На медвежьем рынке альткойны обычно теряют в цене быстрее Биткойна, а восстанавливаются дольше.
Не существует точной формулы отношения рыночной капитализации Биткойна к альткойнам — оно постоянно меняется.
Как использовать доминирование BTC в торговле
Учитывая сложность коэффициента рыночной капитализации, важно упомянуть, что использовать его в торговле может быть нелегко, всегда есть опасность потерь, ликвидации или чего-то похуже.
Однако динамику доминирования важно держать в уме, просто как часть общей стратегии по торговле Биткойном или другими криптовалютами.
Есть два способа торговать Биткойном и альткойнами с помощью индикатора доминирования, которые могут быть особенно интересны пользователям TabTrader.
Используйте доминирование BTC, чтобы определить самый сильный тренд
При взгляде на коэффициент доминирования Биткойна к альткойнам трейдеры могут увидеть, какая часть рыночной капитализации увеличивается или уменьшается быстрее, чтобы успеть принять решение о покупке или продаже.
Если, к примеру, рыночная капитализация BTC увеличивается быстрее альткойнов, стоит увеличить запас Биткойнов. Работает и противоположная стратегия, как и при нисходящих трендах на рынке в целом. Однако есть один нюанс: доля рыночной капитализации может увеличиваться или уменьшаться независимо от движения цены.
Так что, когда речь заходит о покупке или продаже Биткойна или альткойнов, при получении подобных сигналов трейдерам стоит принять во внимание несколько соображений.
| Коэффициент доминирования BTC | Цена BTC | Покупать или продавать? |
| Коэффициент доминирования растёт | Цена BTC растёт | Покупать Биткойн |
| Коэффициент доминирования растёт | Цена BTC падает | Продавать альткойны |
| Коэффициент доминирования падает | Цена BTC растёт | Покупать альткойны |
| Коэффициент доминирования падает | Цена BTC падает | Продавать Биткойны |
Как использовать доминирование BTC, чтобы определить максимумы и минимумы
В 2022 году можно торговать тысячами альткойнов, но это не значит, что доминирование рыночной капитализации Биткоина с их появлением стало уменьшаться.
Благодаря волатильности крипто-рынков и перечисленным выше факторам, коэффициент рыночной капитализации Биткойна к альткойнам колебался все эти годы и продолжает колебаться.
Максимумы и минимумы этого макро-тренда могут также помочь крипто-трейдерам.
Это включает в себя и игру вероятностей — к примеру, исторически доминирование рыночной капитализации BTC никогда не опускалось ниже 35%. Так что можно утверждать, что этот уровень представляет собой некий порог и что соотношение риска и награды будет оптимальным, если цена снова достигнет этого уровня.
Здесь важную роль играет рыночная психология — если альткойны в восходящем тренде, а ажиотаж достигает пика, можно с уверенностью делать ставку на грядущий разворот тренда. Это можно использовать в сочетании с другими классическими торговыми стратегиями, которые работают с рыночными циклами, в частности, с методом Вайкоффа, о котором вы можете узнать из нашей статьи в Академии TabTrader здесь.
Используя максимумы и минимумы, можно получить следующие торговые сигналы:
| Коэффициент доминирования BTC | Цена Биткойна | Покупать или продавать? |
| Коэффициент на максимуме | Цена BTC растёт | Продавать Биткойн |
| Коэффициент на максимуме | Цена BTC падает | Покупать альткойны |
| Коэффициент на минимуме | Цена BTC растёт | Продавать Биткойн |
| Коэффициент на минимуме | Цена BTC падает | Покупать альткойны |
Доминирование BTC — насколько это верный индикатор в крипто-торговле?
Как говорилось ранее, доминирование биткойнов по сравнению с альткойнами на первый взгляд кажется простым, но на самом деле зависит от сложной сети взаимосвязанных явлений.
Так что использовать при торговле криптовалютами простое соотношение X:Y недостаточно, это не дает надежных сигналов.
С криптовалютами может случиться всё, что угодно; задача трейдеров — учитывать как можно больше проверенных методов для обоснования своих стратегий и снижения рисков. Однако при торговле Биткоином и альткойнами можно и нужно учитывать доминирование их рыночной капитализации, пусть количество альткойнов и продолжает неуклонно расти.
Выводы
Доминирование Биткойна — индикатор, постоянно меняющийся в ответ на множество условий на крипто-рынке.
Трейдерам нужно учитывать каждый аспект всей картины отношений между Биткойном и альткойнами, чтобы использовать индикатор правильно. Также нужно быть готовыми к сюрпризам, которые могут развернуть тренд доминирования за считанные мгновения.
В TabTrader есть все инструменты, необходимые крипто-трейдерам, — мгновенный и мобильный доступ к биржевым счетам в одном месте, а значит, вероятность пропустить торговую возможность или шанс отреагировать на внезапный всплеск волатильности меньше.
Вы можете скачать приложения TabTrader для iOS и Android, а также веб-версию здесь.
А Академия TabTrader поможет вам разобраться в сложном мире крипто-трейдинга. Будь вы новичок или профи, в TabTrader есть все инструменты и знания, чтобы вы могли торговать по доминированию BTC и другим индикаторам быстрее и легче.
